Глобалните геополитически сътресения, нарастването на търговския протекционизъм и непрекъснатото прекрояване на трансграничните вериги за доставки тласкат индустрията за хартиени опаковки към дълбоките води на дълбока корекция в моделите на търсене и предлагане.
На неотдавнашната конференция за горски продукти в Латинска Америка Fastmarkets през 2026 г. представители на водещи компании за хартия и опаковки като Clabin, Irani, Ibema и Paribuna се събраха, за да проведат задълбочени дискусии по въпроси като тарифни преговори, реформа на данъчната система и високи разходи за суровини и енергия.
Лидерите на индустрията, присъстващи на конференцията, единодушно се съгласиха, че основното предизвикателство, пред което е изправена в момента индустрията за хартиени опаковки, не е абсолютната липса на крайни поръчки, а че цялата верига на стойността е дълбоко впримчена в затрудненото положение на „нарастващо търсене, но не и увеличаване на печалбите“, а конкуренцията в индустрията напълно се измести от „война за разширяване на капацитета“ към изключително брутална „война за защита на печалбата“.
Има излишък от световно предлагане от над десет милиона тона, а търсенето на картонена хартия и картон показва значителна диференциация.
Според данни от индустрията, оповестени от Алехандро Мата, европейски директор за опаковки и хартия за печат на Fastmarkets, общото търсене на хартия в световен мащаб се очаква да достигне 435,7 милиона тона през 2025 г., което е леко увеличение от 0,4% в сравнение с 2024 г.
Въпреки това, във вътрешните подкатегории структурната диференциация е изключително интензивна: водена директно от значителното свиване на търсенето на традиционна издателска и бизнес хартия за печат, търсенето на картон на световния пазар на хартия се е повишило до 16%, а общото търсене се очаква да достигне 72,2 милиона тона през 2025 г., което е увеличение от 1,2%; докато с разширяването на логистиката на електронната търговия и потребителските опаковки делът на картонената хартия в общото търсене на хартия се е повишил от първоначалните 27% на 46%.
В рязък контраст с постоянното и леко нарастване на търсенето е изключително сериозният структурен свръхкапацитет в производствения край. Въз основа на средните оперативни темпове действителното свръхпредлагане на световния пазар на картон е достигнало приблизително 10 милиона тона.
Ножицата между растежа на капацитета и действителното производство бавно се е покачвала със скорост от 2,7% годишно преди 2020 г., но в следващите кръгове на вълни на разширяване тя се е разширила бързо до средно 11% или повече. Въпреки че производствените центрове със свръхкапацитет като Азия са изправени пред все по-сложни тарифни бариери и логистични затруднения, мащабът на износа им продължава да се разширява навън.
На фона на нарастването на търсенето, което е силно ограничено от разполагаемия доход на жителите, непостоянството на инфлацията и спада на потреблението, просто разчитането на увеличаване на тонажа вече не е достатъчно за поддържане на оцеляването на предприятията. Само производствени предприятия, които демонстрират изключителна способност за контрол на разходите и възможности за междурегионална реорганизация на търговията, могат да преминат през този цикъл на доставка.
Разчитайки на ползите от износа на селското стопанство и животновъдството в Латинска Америка, компаниите за опаковане работят на пълен капацитет, но са изправени пред ситуация на незначителни печалби.
Въпреки че световният пазар на хартия е обвит в тежък облак от излишък, секторът за производство на хартиени опаковки в Латинска Америка демонстрира уникална структурна подкрепа. Основната основа на тази устойчивост е тясно свързана с индустриалните дивиденти на Бразилия като глобална супер „житница“ и основен износител на месни протеини.
Данните показват, че храните и напитките представляват по-голямата част от 62% от глобалното търсене на опаковки, докато потребителските стоки и фармацевтичните канали представляват по 10%, а козметиката и личната хигиена представляват 8%. Главният изпълнителен директор Аудиуан Каганин от Irani Company ясно посочи, че докато вярата в статута на Бразилия като основен глобален доставчик на животински протеин остава непоклатима, индустрията за гофриран картон има дългосрочна солидна база за търсене.
Данните от производствения фронт също потвърждават тази логика. Дъглас Далмаси, директор на Clabin Packaging, каза, че през първата половина на 2026 г. индустрията за опаковъчна хартия като цяло е запазила 3% положителна експанзия, а външното търсене директно е движело работата на вътрешния пазар.
Марио Сантос, бизнес мениджър на Paribuna, разкри, че производствените бази на компанията са поддържали пълно натоварване през последните години. Работата с голямо натоварване обаче не води директно до значителни печалби. Вместо това изключително високото производство на хартия в Бразилия засили ценовата конкуренция между конкурентите. Компаниите обикновено са изправени пред сериозно пасивно компресиране на маржовете на печалба, докато са напълно заредени с поръчки. Поддържането на основно генериране на приходи се превърна в най-предизвикателния ежедневен тест.
Гледащо в бъдещето планиране за строги екологични разпоредби и битката за пазарен дял в сегментите на хартиените и пластмасовите торби
В играта на продуктови изследвания и разработки и избор на екологични материали, водещите компании търсят нови опори, за да устоят на цикъла. В настоящата ситуация, при която някои участници на пазара смятат, че ентусиазмът за опазване на околната среда е охладнял, Ibema Company, която наскоро завърши придобиването на бразилските активи на BO Paper, взе стратегическо решение да даде приоритет на паралелната конфигурация на сурови влакна и рециклирани влакна.
Стратегическият изпълнителен директор на тази компания, Фернандо Каваларо, вярва, че въвеждането на глобални екологични разпоредби има характеристика на изоставане по отношение на цикъла. По време на периода на спад в индустрията онези производители, които са завършили трансформацията на устойчиви производствени линии и са запазили предварително технологии за опаковане с малко количество, бързо ще превърнат разходите за съответствие в пазарни инструменти за прибиране на реколтата, след като бъдат наложени нови екологични забрани за пластмаса.
В изключително интересната област на хартиените торби (торби от крафт хартия), които заменят пластмасовите торбички, гигантите са възприели напълно различни диференцирани стратегии. Clabin поддържа рационално и сдържано отношение към „пълната замяна на пластмасата“, посочвайки, че оригиналните хартиени торби на основата на влакна естествено имат високи технически бариери за тежки промишлени опаковки (като циментови строителни материали) и само когато могат напълно да докажат на клиентите, че могат да осигурят действително преобразуване на дребно или първокласно пространство, частичното заместване може да бъде логично установено от търговска гледна точка.
За разлика от тях, Ilani и Ibema са се фокусирали върху по-тънки сценарии за потребление на дребно и са насочени главно към олекотени хартиени торби за печене и супермаркети. Илани посочи, че през последните 15-20 години големите търговски центрове почти напълно са постигнали прехода от пластмаса към хартия в ръчните чанти и тази пазарна ниша допринася с 30% от общия бизнес.
В същото време, тъй като всеобхватните производствени разходи за пластмаса в Европа и части от Азия са надхвърлили цената на хартията поради нарастващите цени на петрола и въглеродните данъци, предприятия с производствен капацитет за вертикална интеграция, като Parabuna, ускоряват навлизането в съществуващите позиции на традиционните пластмасови фолиа в периода на доминиращите разходи прозорци чрез увеличаване на бялата листова хартия и дълбока обработка на торбички.
Разглеждайки целия диалог в индустрията, крайният консенсус, постигнат от латиноамериканските гиганти за хартия и опаковки, е изключително ясен: Ерата на простото разчитане на пускането на големи машини за хартия, освобождаване на капацитет за производство на първична сурова хартия, за да се преследва непрекъсната работа на машината, за да се преследва оперативна скорост, е напълно отминала. Глобалният капацитет за производство на картон на ниво тонаж виси на косъм и принуждава цялата индустриална верига да преструктурира търговската си стойност.
За предприятията за производство на опаковки фокусът на конкуренцията вече не е кой има по-голям тонаж или по-широка производствена площ, а кой може да намали материалните загуби чрез олекотен дизайн, кой може да задържи крайния резултат чрез гъвкави услуги за персонализиране на клиентите и кой може да завърши цикъла на ползите с висока добавена стойност от производството на сурова хартия нагоре по веригата до крайното опаковане на терминали.
Тази „конкуренция за марж на печалбата“, инициирана от пионерите в индустрията от Латинска Америка, е не само истинско отражение на студа и топлината на глобалната хартиена и опаковъчна индустрия, но също така посочва неизбежната посока на трансформация за всички опаковъчни предприятия, борещи се в дълбоководната зона на микропечалбите.
